Get in touch
Back to archive
02.06Исследование рынка и аналитика

Оценка объема рынка: TAM, SAM, SOM без фантазий

intermediate2 min readmarket-sizing · tam · sam

TL;DR

  • Объем рынка нужен, чтобы понять потолок возможности и реалистичность плана продаж.
  • TAM показывает общий спрос, SAM - доступную часть рынка, SOM - долю, которую можно реально взять в ближайший период.
  • Top-down удобен для контекста, но часто завышает ожидания.
  • Bottom-up обычно честнее: количество клиентов умножить на реалистичный чек и частоту покупки.
  • Оценка рынка без каналов, конкуренции и unit economics почти бесполезна.

Почему нельзя брать 1% от большого рынка

Фраза "рынок огромный, нам нужен всего 1%" звучит уверенно, но почти ничего не доказывает. У вас может не быть доступа к этому рынку, нужной лицензии, каналов, доверия, бюджета, логистики или продукта для большинства покупателей.

Инвестор, руководитель или CFO смотрит не только на размер рынка, а на путь к деньгам. Сколько клиентов вы реально можете достать? Сколько они платят? Как часто покупают? Сколько стоит привлечение? Как быстро рынок растет? Кто уже забирает спрос?

Схема

TAM может быть большим, но решение обычно принимается по SAM, SOM и экономике входа.

Как считать

Top-down начинается с большого отчета: например, общий рынок онлайн-образования в регионе. Затем вы отсекаете лишнее: не все образование, а курсы для junior-аналитиков; не весь СНГ, а Казахстан; не весь B2C, а специалисты с готовностью платить.

Bottom-up идет снизу: сколько потенциальных клиентов можно найти в выбранном сегменте, какой у них средний чек, сколько раз они покупают, какая доля достижима через ваши каналы. Этот подход чаще выявляет неприятную правду, но зато ближе к P&L.

Простой пример:

  • 40 000 потенциальных покупателей в сегменте.
  • 8 000 из них реально доступны через каналы и географию.
  • 400 можно привлечь в первый год.
  • Средний чек - 120 000 тенге.
  • Реалистичная выручка первого года - 48 млн тенге до учета повторов и маржи.

Локальный контекст

В Казахстане и СНГ важно проверять платежеспособность, а не только количество людей. Сегмент может выглядеть большим по населению, но маленьким по реальной готовности платить онлайн, официально, заранее или без рассрочки.

Для B2B полезно считать компании, филиалы, бюджеты, закупочные циклы и доступ к ЛПР. Для e-commerce - количество заказов, средний чек, частоту, логистику, возвраты и долю маркетплейсов. Для финтеха - регуляторику, KYC, стоимость фондирования и доверие к бренду.

Как применять

  1. Опишите рынок одной узкой фразой.
  2. Найдите внешний ориентир для TAM.
  3. Отсейте недоступные географии, сегменты и бизнес-модели.
  4. Посчитайте bottom-up: клиенты, чек, частота, достижимая доля.
  5. Сравните оценку с конкурентами и каналами.
  6. Проверьте, выдерживает ли экономика CAC, маржу и срок окупаемости.

Видео

Как рассчитать объем рынка: TAM, SAM, SOM

Что почитать

Главный совет

Сначала считайте снизу. Если bottom-up не сходится, красивый TAM сверху не спасет бизнес-план.